()1、阿里巴巴加碼征信業務投資，帶動征信行業發展。

阿里巴巴小微金融服務集團旗下品牌“芝麻信用”(zhima.alipay.com)即將上線。“芝麻信用”瞄準的方向是解決陌生人之間以及商業交易場景中最基本的身份可信性問題，以及幫助互聯網金融產品和服務的提供者識別風險與危機。

背后依托阿里云的技術力量，對3億多實名個人、3700多萬戶中小微企業數據的整合。本質上來說，“芝麻信用”是一套征信系統，該系統將收集來自政府、金融系統的數據，更重要的是會充分分析用戶在淘寶、支付寶以及社交媒體等中的記錄。

我們判斷征信行業在巨頭的推動下可能會加速。

2、騰訊牽手國家統計局進行大數據合作。

國家統計局在京舉行大數據應用報告會，與上海航運交易所、北京易觀網絡信息咨詢有限公司、北京搜房網絡技術有限公司、北京數海科技有限公司、浪潮集團有限公司、深圳市騰訊計算機系統有限公司共6家企業簽署大數據戰略合作框架協議。

這次是繼2013年與第一批11家企業簽訂大數據戰略合作框架協議以來，再次與企業簽訂大數據開發利用合作協議。在合作企業大力支持下，大數據在政府統計中的應用取得明顯成效。

3、P2P仍在高速發展，互聯網金融逐步由概念落地。

據網貸之家最新發布的《中國P2P網絡借貸行業2014年9月報》數據顯示，今年9月，我國新上線網貸平臺103家。

截至目前，全國目前正在運營的網貸平臺共計約1438家，環比增速達5.96%，預計到今年底，運營P2P平臺數將突破1700家。

在9月新上線的P2P平臺中，新增4家國資和1家上市IT公司背景的平臺，分別為保必貸、京金聯、中廣核富盈、紫金所、搜易貸。這些具有國資、銀行、上市公司、地產商、IT巨頭等多元背景的平臺，依靠其先天資源優勢，整合線下資源，快速占領市場，加速了行業競爭。

4、3季度業績符合預期。

從最近2個禮拜公布的計算機A股上市公司的三季報預增情況看，7家公司都取得正增長，多數在20%以上，其中銀江股份、衛寧軟件、長亮科技獲得30%以上增長，分別涉足智慧城市、互聯網醫療和互聯網金融等領域。

根據我們9月份對22個上市公司的調研和行業總體增速判斷，2014年多數計算機公司增速將在20%左右，目前公布的公司基本在20%以上。

投資建議

計算機目前整體估值水平在60倍左右，在上期周報中我們認為計算機板塊整體會有調整的風險，從最近的幾個交易日中得到驗證。

我們認為調整會持續一段時間，但調整幅度不會太大，調整期間正是對優質股票進行建倉的時機.

建議關注征信行業、大數據和互聯網金融的相關標的：銀之杰(300085.SZ)、中科金財(002657.SZ)、華宇軟件(300271.SZ)、東方國信(300166.SZ)等。

風險

宏觀經濟下滑超預期

行業信息化增速低于預期 （來源：方正證券）