作者：王玥; 孫德山; 張蕾; 張文政 刊期：2018年第01期

隨著期貨市場在經(jīng)濟(jì)中的影響逐漸增強(qiáng)，對期貨市場的研究具有實(shí)際意義．選取豆油期貨指數(shù)進(jìn)行研究，首先將數(shù)據(jù)進(jìn)行歸一化處理，然后選用支持向量回歸方法建模分析．分析結(jié)果表明該方法對短期內(nèi)的數(shù)據(jù)預(yù)測具有較好的效果，對了解期貨市場的近期走勢提供一些借鑒．

作者：袁野; 鄧飛其 刊期：2018年第01期

在經(jīng)典風(fēng)險(xiǎn)模型基礎(chǔ)上，研究了保險(xiǎn)公司保費(fèi)收入和索賠均服從復(fù)合泊松過程的雙復(fù)合泊松風(fēng)險(xiǎn)模型，針對最優(yōu)投資策略和求解破產(chǎn)時(shí)刻懲罰金期望折現(xiàn)函數(shù)的問題，利用重期望公式和馬氏性得到期望折現(xiàn)函數(shù)滿足的帶邊界條件的二階積分微分方程，通過高效的Sinc數(shù)值方法求出折現(xiàn)函數(shù)的近似數(shù)值解，從而由圖像分析破產(chǎn)概率變化的趨勢．

作者：董英華 刊期：2018年第01期

考慮隨機(jī)保費(fèi)下帶干擾的風(fēng)險(xiǎn)模型，其中保費(fèi)額和索賠額各自形成了END的隨機(jī)變量序列，保費(fèi)次數(shù)是由一個(gè)擬更新過程描繪，干擾項(xiàng)是由一個(gè)布朗運(yùn)動(dòng)過程來刻畫．在索賠額分布屬于一致變化類的條件下，給出了總索賠盈余過程的精致大偏差．

作者：徐偉呈; 李欣鵬 刊期：2018年第01期

建立了一個(gè)非對稱信息下的重復(fù)博弈模型來刻畫股票市場中莊家和散戶的博弈行為，推導(dǎo)出股票價(jià)格的折現(xiàn)過程服從一個(gè)由布朗運(yùn)動(dòng)驅(qū)動(dòng)的鞅過程，并給出股票價(jià)格隨機(jī)變動(dòng)的內(nèi)生性解釋：在博弈過程中莊家為了隱藏散戶所不知道的信息采用隨機(jī)化策略來迷惑對手，從而導(dǎo)致股票價(jià)格的隨機(jī)變動(dòng)．在此基礎(chǔ)上，進(jìn)一步研究了相應(yīng)的期權(quán)定價(jià)問題并給出期權(quán)定價(jià)...

作者：劉小瑜; 李浩 刊期：2018年第01期

國際原油價(jià)格劇烈波動(dòng)催生了對油價(jià)風(fēng)險(xiǎn)管理需求，在此背景下，科學(xué)有效地度量油價(jià)風(fēng)險(xiǎn)具有突出的現(xiàn)實(shí)意義．以WTI原油每日對數(shù)收益率為對象，采用EVT—CAViaR模型度量原油價(jià)格極端風(fēng)險(xiǎn)．結(jié)果表明：WTI原油市場呈現(xiàn)典型的“杠桿效應(yīng)”與“高峰厚尾”特征．同時(shí)，在測算極端市場風(fēng)險(xiǎn)時(shí)，EVT—CAViaR模型有較強(qiáng)的預(yù)測風(fēng)險(xiǎn)能力，是一種可靠的油價(jià)風(fēng)...